【行業深度】洞察2022:中國乙二醇行業競爭格局及市場份額(附市場集中度、企業競爭力評價等)

分享到:
20 時佳 ? 2022-09-12 11:00:46  來源:前瞻產業研究院 E6808G0

行業主要上市公司:榮盛石化(002493.SZ)、中國石化(600028.SH)、恒力石化(600346.SH)、華魯恒升(600426.SH)、上海石化(600688.SH)、丹化科技(600544.SH)、新疆天業(600075.SH)、東方盛虹(000301.SZ)、美錦能源(000732.SZ)、陽煤化工(600691.SH)、衛星化學(002648.SZ)、兗礦能源(600188.SH)等

本文核心數據:乙二醇行業競爭梯隊、乙二醇企業產能排名、乙二醇行業市場集中度、乙二醇企業業務占比及概況、乙二醇行業競爭狀態總結

1、中國乙二醇行業競爭梯隊

乙二醇行業依據企業產能劃分,可以分成3個競爭梯隊。第一層次產能在150萬噸/年以上,以中國石化、恒力石化、衛星化學和東方盛虹等企業為代表;第二層次企業產能為50-150萬噸/年,以河南能源、中海油、鎮海煉化、新疆天業和華魯恒升等企業為代表;第三層企業產能在50萬噸/年以下,代表企業有億利潔能、丹化科技、陽煤化工等企業。

圖表1:中國乙二醇企業競爭梯隊-按產能(單位:萬噸/年)

注:產能包含現有產能以及企業的在建產能。

2、中國乙二醇行業區域競爭情況

隨著國內乙二醇產量的逐步提升,未來我國乙二醇對外依存度將不斷下降。但基于成本優勢,短時間內海外乙二醇貨源不會被完全能替代。

從企查貓以“乙二醇”為關鍵詞進行精確搜索,目前中國乙二醇注冊企業主要分布在華北和華東地區,中國乙二醇行業企業主要分布在江蘇(205家)、山東(148家)、河北(106家)、遼寧(96家)等省份,其余省份企業不足70家。

圖表2:2022年中國乙二醇產業企業數量區域分布圖

注:顏色越深,代表該省市企業數量越多。

根據隆眾資訊數據,2021年中國乙二醇產能區域分布呈現“東多西少”的區域分布格局。其中,華東地區產能分布占比超過40%,是乙二醇產能的主要分布區域;其次是華北地區,產能分布約為15%;而其余地區的產能均低于15%。綜合來看,中國乙二醇行業區域產能集中在中國東部和北部。

圖表3:2021年中國乙二醇行業區域產能分布(單位:%)

3、中國乙二醇企業市場份額

根據各個公司的公告信息,目前乙二醇產能較高的代表性企業有中國石化、東方盛虹、衛星化學、恒力石化、桐昆股份,上述企業的乙二醇生產能力均超過100萬噸/年,分別占2021年總產能比重的約15%、10%、9%、9%和6%;其次是新疆天業、上海石化、華魯恒升、陽煤化工等企業,產能均超過40萬噸/年;丹化科技、美錦能源等企業的產能相對較小,但是也均在20萬噸/年以上。

綜合來看,行業內乙二醇競爭格局較為清晰;其中中國石化、恒力石化等企業在石油化工產業上占據資源優勢,因此乙二醇生產能力相對更強。

圖表4:2021年中國乙二醇行業代表性企業市場份額占比(單位:%)

注:產能包含現有產能以及企業的在建產能。

4、中國乙二醇行業市場集中度

根據我國乙二醇行業與企業產能數據進行分析,我國乙二醇行業CR3集中度超過30%,CR5集中度接近50%,而CR10集中度約為60%。

整體來看,我國乙二醇行業前三位頭部企業在產能市場優勢不明顯;CR5企業占據接近一半的市場份額,有一定的話語權。目前行業內前10位的企業產能集中度達到60%左右的水平,行業內競爭較為激烈。

圖表5:2022年中國乙二醇行業市場集中度分析(單位:%)

5、中國乙二醇行業企業布局及競爭力評價

從業務占比來看,丹化科技、恒力石化、衛星化學和華魯恒升的乙二醇業務占比超過40%,是公司主要業務之一,部分參與者乙二醇業務為石油煉化或環氧乙烷產品聯產產生,非公司的主要經營業務。

從產銷量情況來看,主要參與者如恒力石化、華魯恒升產銷量較大,丹化科技、上海石化和億利潔能乙二醇供給量相對較小,部分參與者乙二醇用于進一步生產聚酯或者化纖產品,因此不存在對外供給和銷售。從現有產能情況來看,行業內東方盛虹、恒力石化、榮盛石化、衛星石化和中國石化現有生產能力均超過100萬噸/年。

從企業競爭力來看,目前中國石化、衛星化學、東方盛虹、華魯恒升等企業的競爭實力較強;丹化科技、榮盛石化、億利潔能、陽煤化工也表現不俗。

圖表6:中國乙二醇行業代表性企業業務布局及競爭力評價(1)

注:★為一分,☆為半分,滿分為五分。下同。

圖表7:中國乙二醇行業代表性企業業務布局及競爭力評價(2)

6、中國乙二醇行業競爭狀態總結

從五力競爭模型角度分析,乙二醇行業上游直接原材料主要為石油、煤炭、天然氣和甲醇,其中受原油價格影響,石油的供給將有所收緊,可能會出現供不應求的情況;但由于我國煤礦資源充足,乙二醇原料能得到較強供給;行業對上游議價能力一般。而乙二醇下游客戶主要為聚酯生產企業,客戶數量和類型較多,行業對下游消費者議價能力一般。國內企業直接介入乙二醇領域的很少,因為原材料和市場方面都沒有優勢;隨著進入門檻的提高,行業的外來者將更難進入。從經濟和使用性能兩方面考慮到,目前沒有可以替換乙二醇的化工原料產品,乙二醇行業替代品威脅較小。乙二醇行業的特點是產品標準化、同質化,企業一般無法通過提供差異化的產品和服務獲得超額利潤及客戶粘性,因此行業內部競爭激烈程度激烈。

根據以上分析,對各方面的競爭情況進行量化,5代表最大,0代表最小,目前中國乙二醇行業的五力競爭情況總結如下:

圖表8:中國乙二醇行業五力競爭綜合分析

更多本行業研究分析詳見前瞻產業研究院《中國乙二醇行業發展前景預測與投資戰略規劃分析報告》,同時前瞻產業研究院還提供產業大數據、產業研究、政策研究、產業鏈咨詢、產業圖譜、產業規劃、園區規劃、產業招商引資、IPO募投可研、IPO業務與技術撰寫、IPO工作底稿咨詢等解決方案。

更多深度行業分析盡在【前瞻經濟學人APP】,還可以與500+經濟學家/資深行業研究員交流互動。

前瞻產業研究院 - 深度報告 REPORTS

2022-2027年中國乙二醇行業發展前景預測與投資戰略規劃分析報告
2022-2027年中國乙二醇行業發展前景預測與投資戰略規劃分析報告

本報告前瞻性、適時性地對乙二醇行業行業的發展背景、供需情況、市場規模、競爭格局等行業現狀進行分析,并結合多年來乙二醇行業行業發展軌跡及實踐經驗,對乙二醇行業行...

查看詳情

本文來源前瞻產業研究院,內容僅代表作者個人觀點,本站只提供參考并不構成任何投資及應用建議。(若存在內容、版權或其它問題,請聯系:service@qianzhan.com) 品牌合作與廣告投放請聯系:0755-33015062 或 hezuo@qianzhan.com

p31 q0 我要投稿

分享:

品牌、內容合作請點這里:尋求合作 ››

前瞻經濟學人

專注于中國各行業市場分析、未來發展趨勢等。掃一掃立即關注。

前瞻產業研究院

中國產業咨詢領導者,專業提供產業規劃、產業申報、產業升級轉型、產業園區規劃、可行性報告等領域解決方案,掃一掃關注。

前瞻數據庫
企查貓
前瞻經濟學人App二維碼

掃一掃下載APP

與資深行業研究員/經濟學家互動交流讓您成為更懂趨勢的人

作者 時佳
產業研究員、分析師
2999583
關注
239
文章
31

研究員周關注榜

  • 吳小燕
    628249吳小燕
    能源 / 環境 / 自助服務
  • 張維佳
    551229張維佳
    能源、金融、物流
  • 李佩娟
    538309李佩娟
    醫藥 / 醫療器械 / 流通領域
  • 何佳
    463512何佳
    新能源 / 制造
  • 時佳
    398334時佳
  • 朱茜
    390315朱茜
    醫藥 / 醫療 / 大健康
企查貓(企業查詢寶)App
×

掃一掃
下載《前瞻經濟學人》APP提問

 
在線咨詢
×
在線咨詢

項目熱線 0755-33015070

AAPP
前瞻經濟學人APP下載二維碼

下載前瞻經濟學人APP

關注我們
前瞻產業研究院微信號

掃一掃關注我們

我要投稿

×
J
91绿帽